大多数网贷投资者通过年化收益来判断其投资组合的收益情况。 年化收益可以通过使用Lending Club或Prosper网站上的收益计算器来计算，除此之外还有很多方法可供选择，比如使用Excel中的IRR函数在线下手动计算。
收益和以下几个方面有关，（一）已获的利息金额，（二）由于坏账导致本金损失的金额，和（三）借款期限。 另外一个因素是在您的账户中坐等投资的资金有多少。 随着这个数字的增长， 投资者的净资产值的增长将放缓，从而导致较低的收益。
提前还款会导致投资人账户里的资金增加，但却减少了实际的投资所赚取的利息。 由于从提前还款开始到决定再投资再到实际投资之间耽误了时间，因此提前还款对收益有显著的负面影响。
Lending Club和Prosper借款人的还款模式是什么？它们之间的区别是否基于交易？信用等级如何？2010年至今，还款模式是否有改变？
什么时候贷款会提前偿还呢？
下面的图表显示了一个特定的年份里，在若干个月内已偿还贷款的百分比（例如，2010年，Lending Club上在6个月内被悉数偿还的贷款占总额的4.5%）
Lending Club 在2010年和2011年的情况差不多，都是6个月内还清了将近4.5%的贷款，12个月内还清了11%的贷款。2012年和2013年，略微有下滑的趋势。（不过要明白，这些年份没有展现他们最后时段的数据，因此他们还有赶得上的可能。）
Prosper在2010年和2011年的数据也很相似，6个月内还清了将近8.5%的贷款，12个月内还清了20%的贷款。这些数据在2012年和2013年也略微有些下滑的趋势，但也是再多几个月的数据就能赶上。
月偿还贷款占总额的百分比
从这个数据来看，很显然，Prosper提前偿还贷款的百分比大大高于Lending Club，这可能是由于Prosper的费用比Lending Club高的原因 ，所以这将激励两个网站上的同一借款人早日在Prosper上还钱。
Lending Club 在2010年和2011年的信用等级图形明显不同：风险较高的信用等级提前还款的可能性较低。这个趋势在2012年并不明显, 可能是由于承销和定价的变化。
另一方面, Prosper信用等级的图形明显不太清楚。 AA等级的贷款总是比别的贷款早还清， 但是实际上，比起其他等级，AA等级有倒退的趋势，这就需要我们看更多较新年份的图形来进行进一步的判断。
结论:
1、提前还款会影响收益及现金的使用效率。
2、每个交易的宏观模式有很大的不同，因此需要分开理解。
3、不同于我们可能会看到的其他模式，Prosper和Lending Club之间是有区别的。
4、由于承销和定价的变化，两家交易所已超过过去几年，这些模式在近几年似乎有了变化。
5、随着提前还款越来越显著，将网贷账户里的可用金额再投资是让收益达到最大化的有效方法。
VIA 网贷之家
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