根据Omdia的新研究报告，2025 年第四季度，中国大陆的云基础设施服务支出达到 147 亿美元，同比增长 26%。这表明与上一季度相比，这一数据呈现出持续加速的增长态势，并且连续第三个季度的增长率超过了 20%。展望未来，奥米迪亚公司预测，中国云基础设施服务支出在 2026 年将增长 26%。
在 2025 年第四季度，人工智能仍然是市场的主要增长驱动力，但其影响已扩展到与模型相关的需求之外，以支持更广泛的云基础设施消费和企业部署能力。同时，市场关注点正从模型本身转向诸如代理等更贴近实际业务流程的产品形式。竞争日益集中在产品准备度、运营能力和场景集成的深度方面。随着人工智能的采用越来越接近实际的业务工作流程，整个生态系统的协作也将发挥更重要的作用。
2025 年第四季度，中国大陆的云基础设施服务市场继续复苏，同比增长 26%。与人工智能相关的需求仍然是主要的增长驱动力。随着企业对人工智能的采用程度不断加深，市场的增长不仅得益于模型的使用，还得益于企业人工智能的更广泛推广、私有人工智能部署的扩大以及对诸如计算、存储和数据库等传统云资源需求的不断增长。
Omdia高级研究主管Rachel Brindley说道：“这反映了人工智能角色的更广泛转变，从一种独立的技术能力转变为基础设施需求的更广泛推动因素，随着企业将人工智能嵌入到更广泛的现实业务场景中，部署模式、数据环境和运营框架正变得越来越复杂。因此，对云资源的需求已经超出了模型的使用范围，延伸到了更广泛的基础设施层面。”
人工智能的商业化也在逐渐从基于聊天机器人的应用向以执行为导向的应用（特别是代理）转变。中国 OpenClaw 的迅速崛起进一步提高了市场对这一转变的关注。更重要的是，它让市场更清晰地了解了代理如何通过对话式界面将工作流程、工具使用和外部系统相连接，同时将其整合到与业务流程更紧密匹配的产品形式中。
Omdia高级分析师Yi Zhang说道：“随着对话式界面、工作流程和企业系统越来越多地融入代理的调用和执行链中，市场竞争的重点开始发生变化，它不再仅仅局限于模型和平台能力，而是朝着代理产品的可交付性和运营成熟度，以及它们与实际业务场景的深度整合方向发展。”
随着这种转变变得更加明显，中国领先的云供应商正在以不同的方式做出回应，每家都侧重于新兴代理领域中的不同部分。腾讯云强调接口层的价值，加快围绕主流即时通讯平台及其更广泛的生态系统推出代理产品战略，同时探索如何将消息和聊天界面发展成为代理的调用和执行点。阿里云正更加注重企业平台层，强化企业级代理平台和工作流执行能力，以支持代理在业务流程中的应用。与此同时，华为云继续通过行业场景推进人工智能部署，更加强调模型、平台和解决方案能力的集成发展。
随着代理越来越贴近实际业务流程，生态系统合作变得愈发重要。在 2025 年第四季度，由合作伙伴驱动的云收入占市场份额的 25%，预计这一比例还将进一步上升，因为合作伙伴有助于将人工智能的采用转化为业务价值。
2025 年第四季度，阿里云在中国的云基础设施市场占37%的份额，继续保持领先地位。同时，与人工智能相关产品的收入实现了连续第十个季度的三位数同比增长。在该季度，阿里云通过推出 Qwen3.5 以及对其模型工作室平台（百里）的进一步改进，继续强化其人工智能全栈产品组合。最新更新扩大了对代理开发和多模态知识管理的支持，并增加了诸如长期记忆、数据连接器、模板和 MCP 服务等新功能。这些改进使得 Model Studio 上公共模型 API 的平均每日令牌消耗在三个月内增长了六倍。阿里云还推出了企业级的 AI 原生代理平台“悟空”，将其模型和平台能力拓展到更实用的企业级 AI 部署中。此外，它在 3 月开设了在日本的第四个数据中心，进一步扩大了其区域基础设施布局。
2025 年第四季度，华为云仍是中国第二大云基础设施提供商，市场份额为 17%。在本季度，华为云通过结合行业重点部署和更广泛的生态系统支持，继续推进其人工智能战略。2 月，华为云推出了面向智能医疗的“行业人工智能工厂”计划。作为这一举措的一部分，它还推出了一种将模型、平台和解决方案能力整合在一起的云-边缘-设备智能病理解决方案，以加速医疗领域的人工智能应用。华为云还推出了 CodeArts 编码代理，这是一种面向开发人员和企业的工程导向型智能编码解决方案，自公开测试版推出以来，其用户基数增长了七倍。3 月，华为云进一步扩大了对人工智能生态系统合作伙伴的支持，更新了其在中国的合作伙伴政策，并启动了一项 2 亿元人民币（约合 2890 万美元）的人工智能生态系统基金。
2025 年第四季度，腾讯云在中国的云基础设施市场占有约 10%的份额。它进一步将其代理策略从开发能力转向更实用的产品化和部署。今年 1 月，腾讯云对其代理开发平台（ADP）进行了升级，增强了对多代理编排、GraphRAG、插件生态系统和工程能力的支持。此外，还推出了 WorkBuddy 和 QClaw 等产品，从而在更广泛的使用场景中扩展了其代理产品组合。3 月底，腾讯云发布了其首个代理产品图谱，并将 MaaS 平台升级为 TokenHub，进一步将这些产品和能力整合为一个更统一的代理服务。在基础设施方面，腾讯云还宣布计划在法兰克福新增一个云可用区，进一步加强其在欧洲的业务布局。
更多阅读：
